عناوینی که در این مقاله می خوانید
صندوق گریاسکیل (Grayscale)، یکی از زیرمجموعه‌های شرکت سرمایهگذاری ارز دیجیتال کارنسی گروپ (Digital Currency Group) است که با نماد DCG شناخته می‌شود. این شرکت سرمایهگذاری از سال ۲۰۱۳ فعالیت خود را آغاز کرد و در حوزه سرمایهگذاری در ارزهای دیجیتال فعالیت میکند. فعالیت اصلی این شرکت سرمایهگذاری در ارزهای دیجیتال است.
یکی از مدیریت‌های مهم این شرکت، مدیریت صندوقهای سرمایهگذاری در ارزهای دیجیتال است. در حال حاضر، صندوق مهمترین آن به نام “گری‌بیت” (Grayscale Bitcoin Trust) است که با نماد GBTC شناخته می‌شود و در ایالات متحده فعالیت میکند. برای آشنایی بیشتر با گریاسکیل و نوع سرمایهگذاری در ارزهای دیجیتال، این مقاله را تا انتها مطالعه کنید.
پیشینه و بنیانگذار صندوق گریاسکیل (Grayscale)
فضای سرمایهگذاری در حال تغییر است و سرمایهگذاران باید برای خود میراثی مالی ایجاد کنند که در مقابل آزمون زمان مقاومت داشته باشد. به عنوان بزرگترین مدیر داراییهای ارز دیجیتال، Grayscale به سرمایهگذاران کمک میکند تا به اقتصاد دیجیتال در حال تحول دسترسی پیدا کرده و آینده خود را در زمان حال بسازند.
این صندوق در سال ۲۰۱۳ توسط بری سیلبرت (Barry Silbert) راه‌اندازی شد و در سال ۲۰۱۷ توانست بیش از ۲۰۸ میلیون دلار دارایی را در قالب تراست سرمایهگذاری کند. تا مارس ۲۰۱۸، Grayscale علاوه بر بیتکوین، سرمایهگذاری در ارزهای دیجیتال دیگری مانند لایت‌کوین، اتریوم کلاسیک، ریپل، بیتکوین کش و زی‌کش نیز انجام داد. در آن زمان، مدیریت سرمایهگذاری بیش از ۲.۱ میلیارد دلار را در دست داشت. در ژانویه ۲۰۱۸، این شرکت سرمایهگذاری در هورایزن، یک ارز دیجیتال متمرکز بر حریم خصوصی مشابه زی‌کش، راه‌اندازی کرد.
براساس گزارشات اعلام شده توسط این صندوق، در نیمه اول سال ۲۰۱۸، حدود ۵۶ درصد از سرمایه‌های جمع‌آوری شده از طریق موسسات، ۲۰ درصد از سرمایهگذاران شخصی معتبر، ۱۶ درصد از سرمایهگذاران بازنشسته و ۸ درصد از سرمایه مشاغل خانوادگی تأمین شده است. در سال ۲۰۲۰، باری سیلبرت، مدیرعامل Grayscale، در یک توئیت اعلام کرده است که در یک روز، سرمایه این شرکت به میزان ۳۰۰ میلیون دلار افزایش یافته است. صندوق Grayscale در کمتر از ۶ ماه، موجودی بیتکوین خود را به نسبت ۱۶۰ درصد افزایش داده و به سرعت خبرها را به خود جلب کرده است.
GBTC یا Grayscale Bitcoin Trust یکی از تراست‌ها است که در بورس عمومی در دسترس است. تراست‌ها و صندوق‌ها دارای دارایی زیربنایی هستند که ارزش آنها را تعیین میکند. این دارایی‌ها اغلب سهام در شرکت‌های عمومی هستند. قیمت تراست یا صندوق بر اساس ارزش خالص دارایی (NAV) است که تحت تأثیر تقاضای بازار است و در حال نوسان است. سرمایهگذاران می‌توانند با خرید سهام در صندوق، بخشی از دارایی را خریداری کنند.
با توجه به اینکه GBTC یک تراست ارز دیجیتال است، شما می‌توانید سهام آن را از طریق حساب کارگزاری خود خریداری کنید. با این کار، به طور غیرمستقیم بیتکوین را خریداری می‌کنید و از دردسر خرید بیتکوین از طریق صرافی‌های ارز دیجیتال جلوگیری می‌کنید. این به این معنی است که شما برای خرید و نگهداری بیتکوین به عنوان شخص ثالث به Grayscale اعتماد می‌کنید.
در نتیجه، بیتکوین واقعی در تراست سازمانی Grayscale نگهداری می‌شود و قیمت تراست آن در بازار آزاد یا خارج از بورس معامله می‌شود. GBTC مشابه یک صندوق قابل معامله در مبادلات رمزنگاری (ETF) است، زیرا وجوه سرمایهگذاران را برای سرمایهگذاری در بیتکوین جمع‌آوری میکند و برای سرمایهگذاری در این صندوق، هزینه مدیریتی از سرمایهگذاران دریافت می‌شود.
صندوق بیتکوین گریاسکیل (Grayscale Bitcoin Trust)
بزرگترین صندوق بیتکوین جهان است و به عنوان اولین ابزار سرمایهگذاری در این زمینه شناخته می‌شود. این صندوق به صورت منظم گزارشات مالی خود را به کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده ارائه می‌دهد. سهام GBTC، بخشی از سیستم مالی سنتی هستند که قیمت ارزهای دیجیتال را ارائه می‌دهند و توسط سرمایه‌گذاری‌های گریاسکیل پیگیری می‌شوند. این شرکت زیرمجموعه شرکت‌های مدیریت دارایی دیجیتال جهان و بخشی از گروه ارز دیجیتال DCG است که خود شرکت مادر Coindesk است.
این شرکت در ابتدا در سال ۲۰۱۳ با نام بیتکوین اینوستمنت تراست تشکیل شد. این صندوق با استفاده از شاخص XBX ارائه شده توسط تریدبلاک عملکرد خود را نشان می‌دهد و تازه‌ترین خریدار آن شرکت Coindesk است. این صندوق قیمت بیتکوین را پیگیری میکند و سرمایهگذاران تأییدشده در این پلتفرم می‌توانند به صورت مستقیم با ارزش خالص دارایی (NAV) یا ارزش دارایی در بازار، سهام صندوق را در معاملات خصوصی روزانه خریداری کنند. پس از گذشت یک دوره ۶ ماهه که در آن دارایی قفل می‌شود، سرمایهگذاران می‌توانند این سهام را در بازار ثانویه به سرمایهگذاران کوچکتر بفروشند.
روش کار صندوق گریاسکیل چگونه است؟ این صندوق به سرمایهگذاران این امکان را می‌دهد که بدون خرید مستقیم بیتکوین یا سایر ارزهای دیجیتال، آنها را به لیست صندوق خود اضافه کرده و از طریق آن سرمایهگذاری کنند. در نهایت، با قرار دادن صندوق در بورس سهام، سودی برای کاربران خود ایجاد می‌شود. اما چه عواملی باعث شده‌اند که سرمایهگذاران به جای خرید مستقیم بیتکوین، سهام GBTC را خریداری کنند؟ دلیل این کار این است که صندوق سرمایهگذاری تراست بیتکوین گریاسکیل، فرایند معاملات بیتکوین را برای سرمایهگذاران آسان و قابل اعتماد میکند.
با توجه به اینکه تمام فعالیت‌های این صندوق تحت نظر SEC قرار دارد و به عبارتی نیازی به خرید مستقیم بیتکوین و نگرانی از نگهداری آن وجود ندارد. از مزیت‌های دیگری که این صندوق دارد، می‌توان به این امر اشاره کرد که تمام سرمایهگذاران می‌توانند سفارشات خود را با کمترین خطا اجرا کنند.
آیا امکان سرمایهگذاری برای تمام افراد وجود دارد؟
صندوق گریاسکیل امکان سرمایهگذاری را برای همه افراد فراهم میکند. تا سال ۲۰۱۵، فقط سرمایهگذاران تأییدشده اجازه خرید سهام این صندوق را داشتند، اما پس از آن سرمایهگذاران خرد نیز می‌توانند سهام GBTC را خریداری کنند. این صندوق به سرمایهگذاران خود امکان می‌دهد تا در معاملات روزانه شرکت کنند و سایر افراد می‌توانند سهام GBTC را در بازارهای ثانویه و پلتفرم‌های فیدلیتی دیگر نیز خریداری کنند.
سرمایهگذاران اصلی گریاسکیل چه کسانی هستند؟
براساس گزارشات اعلام شده توسط این شرکت، بزرگترین سرمایهگذاران صندوق عبارتند از:
تورسو اینوستمنت (Torso Investments LLC)
آی اف پی ادوایزرز (IFP Advisors Inc)
آرک اینوستمنت منیجمنت (Ark Investment Management LLC)
چرچیل منیجمنت (Churchill Management Crop)
در چند ماه گذشته، صندوق گریاسکیل لیستی از آلت‌کوین‌های جدید را ارائه کرده است که قرار است به فهرست صندوق اضافه شوند. اضافه شدن این ارزهای دیجیتال جدید به صندوق منجر به رشد گسترده‌ای در این صنعت خواهد شد.
در حال حاضر، آلت‌کوین‌های جدیدی که به این صندوق اضافه خواهند شد عبارتند از:
آوه (Aave)
اتمیک (Atomic)
کاردانو (Cardano)
مونرو (Monero)
یونی سواپ (UniSwap)
پولکادات (Polkadot)
سولانا (Solana)
سخن پایانی
به طور کلی، صندوقهای سرمایهگذاری شرکت گری دارای مزایای بیشماری هستند، از جمله ارزهای دیجیتالی مانند رشد بالا و مقاومت در برابر تورم. مزایای اوراق بهادار و صندوقهای سرمایهگذاری باعث جذب سرمایه در حال رشد هستند. شرکت مادر، دیجیتال کارنسی، به عنوان یکی از شرکت‌های تأثیرگذار در جهان توسط مجله تایمز معرفی شد، که نشان می‌دهد که شرکت در مسیر صحیح قرار گرفته است و احتمال موفقیت در خرید و فروش ارزهای دیجیتال بیشتر خواهد شد.
نظرات کاربران