عناوینی که در این مقاله می خوانید
در دنیای دیجیتال امروز، تأخیر یا لتنسی (latency) نشان دهنده سرعت انتقال داده‌ها بین سیستم‌ها است. تأخیر کم به معنای انتقال سریع و با کمترین تأخیر داده‌ها است، در حالی که تأخیر بالا به معنای انتقال کندتر و با لتنسی بیشتر است. پلتفرم‌های معاملاتی سعی می‌کنند تأخیر را به حداقل برسانند. این امر به منظور این است که معامله‌گران بتوانند سفارشات خود را به موقع انجام داده و به بهترین قیمت‌های ممکن معامله کنند. عواملی مانند سرعت شبکه و پیشرفت فناوری، تأثیر بسزایی در تأخیر دارند. این در واقع بر سرعت ثبت و اجرای یک سفارش تأثیر می‌گذارد. در این مقاله، قصد داریم به بررسی مفهوم تأخیر (latency) و تأثیر آن بر روی دنیای کریپتوارزیابی بپردازیم.
تأخیر یا لتنسی (latency) در دنیای رمزنگاری به دو مفهوم می‌تواند به تأخیر در شبکه بلاکچین یا صرافی‌های رمزنگاری اشاره کند. لتنسی در شبکه بلاکچین زمانی است که بین ارسال تراکنش و تأیید آن توسط شبکه می‌گذرد، در حالی که تأخیر در صرافی‌ها زمانی است که پردازش تراکنش در شبکه انجام می‌شود. صرافی‌های رمزنگاری برای مدیریت حجم بالای تراکنش‌ها در شبکه خود و مدیریت نوسانات بازار، به لتنسی بسیار کم نیاز دارند تا معامله‌گران بتوانند از قیمت‌های دارایی‌ها به طور فوری استفاده کنند.
تأثیر لتنسی بر روی دنیای کریپتوارزها چگونه است؟
لتنسی (latency) برای هر صرافی آنلاین اهمیت دارد، اما برای ارزهای رمزنگاری شده که دارای نوسانات قیمتی بسیار کوتاه ممکن است، تأثیر آن بیشتر است. نوسانات بالای بازارهای کریپتوارزها معمولاً به عواملی مانند تبلیغات عمومی و عدم قابل پیش‌بینی بودن آنها برمی‌گردد. هر میلی‌ثانیه تأخیر می‌تواند باعث تفاوت قابل توجهی در قیمت شود. برای پاسخگویی به اطلاعات قیمتی که به سرعت تغییر می‌کنند، منتظر می‌شویم شبکه‌ها و صرافی‌های رمزنگاری بهبود یابند. این به این معنی است که آنها قادر خواهند بود حجم زیادی از داده‌ها را که در بازه‌های زمانی کوتاه و با کمترین تأخیر در دسترس هستند، به طور مؤثر پردازش کنند. با اطمینان از اینکه معاملات به صورت زمان واقعی پردازش می‌شوند، شبکه‌ها و صرافی‌ها اعتماد کاربران را به خود جلب می‌کنند.
تأثیر تاخیر در ایجاد معاملات آربیتراژ چگونه است؟
فقدان انطباق در سرعت پردازش و زیرساخت شبکه در صرافی‌های کریپتوارزها ممکن است منجر به وقوع معاملات آربیتراژ شود، که در آن کاربران می‌توانند از اختلاف قیمت‌ها در پلتفرم‌های مختلف سود ببرند. با این حال، برای استفاده از این تفاوت‌های قیمتی، نیازمند تاخیر کم در انجام مبادلات همچنین است. به عبارت دیگر، شبکه‌ها و صرافی‌ها با کاهش تاخیر، توانایی جذب بیشتری از کاربران را به پلتفرم خود خواهند داشت. گسترش نابرابری در عملکرد بین شبکه‌ها به این معنی است که مبادلات با لتنسی بالاتر به عقب می‌افتند. همین امر برای کاربران نیز صدق می‌کند: فقط کاربرانی که منابع لازم را دارند – از جمله اتصال اینترنت سریع – می‌توانند از مزایا و فرصت‌هایی که با تاخیر کم در تراکنش‌های خود همراه است، به ویژه در معاملات آربیتراژ، بهره‌مند شوند.
بنابراین، لتنسی کم در مبادلات رمزنگاری اهمیت دارد.
در بازار بسیار نوسانی مانند بازار کریپتو، زمان اهمیت بسیاری دارد. برای سرمایه‌گذاری در موقعیت مطلوب، کاربران نیازمند لتنسی کم در مبادلات رمزنگاری هستند، زیرا هر تاخیری می‌تواند منجر به کاهش قیمت شود و بر حاشیه سود معامله‌گران تأثیر بگذارد. به عنوان مثال، تاخیر می‌تواند یک معامله برنامه‌ریزی شده برای خرید BTC با قیمت 21,430.94 دلار را از مسیر خارج کند به طوری که در زمان ثبت سفارش، قیمت به 21,431.04 دلار افزایش یابد. بدیهی است که این تفاوت قیمتی تأثیر قابل توجهی بر سودآوری معامله‌گران بزرگ خواهد داشت. لتنسی کم در یک صرافی رمزنگاری می‌تواند سودآوری بیشتری را برای کاربران در تجارت در آنجا ایجاد کند، زیرا آنها قادر خواهند بود با قیمتی که در ابتدا در نظر داشته‌اند یا به آن نزدیک، معامله کنند.
با ورود سرمایه‌گذاران نهادی بیشتر به فضای کریپتو و انجام معاملات بزرگتر نسبت به سرمایه‌گذاران فردی، صرافی‌های کریپتو باید به طور فزاینده‌ای سرعت پردازش خود را بهینه‌سازی کنند تا تأخیر را کاهش داده و انتظارات این سرمایه‌گذاران را برآورده کنند. این اقدامات باعث افزایش فرصت آنها برای جذب این سرمایه‌گذاران به پلتفرم خود می‌شود.
تقاضا برای سرعت تراکنش و پردازش در معاملات الگوریتمی در حال تسریع است. در این نوع معاملات، تراکنش‌ها به صورت دیجیتالی و خودکار توسط رایانه‌هایی که برنامه‌ریزی شده‌اند و استراتژی‌های خاصی را اجرا می‌کنند، انجام می‌شوند. این واقعیت منجر به ظهور تجارت با فرکانس بالا (High-Frequency Trading) شده است. در حالی که هر صرافی رمزنگاری قادر به ارائه تجارت با فرکانس بالا نیست، اما نیاز به رقابت با این سیستم‌های خودکار که بر اساس الگوریتم‌ها عمل می‌کنند و تلاش می‌کنند تا لتنسی کمی داشته باشند، ضروری است. بنابراین، صرافی‌های کریپتو باید تأخیر کمی داشته باشند تا بتوانند پلتفرم‌های خود را به افراد کاربر خود، به ویژه سرمایه‌گذاران نهادی، جذاب کنند.
چگونه می‌توان به کمترین تاخیر یا لتنسی دست یافت؟
صرافی‌های برجسته ارز دیجیتال در بازار کریپتو در حال حاضر برای ثبت سفارشات و انتقال داده به کاربران عادی، سرعت لازم را دارا هستند. اما این صرافی‌ها باید میزان لتنسی یا تاخیر را به حداقل ممکن برسانند تا تریدرهای حرفه‌ای و با تجربه را جذب کنند. به طور کلی، صرافی‌های کوچکتر نمی‌توانند از جدیدترین و برترین تکنولوژی‌ها برای افزایش سرعت استفاده کنند و این مسئله به طبع بر عملکرد آنها تأثیر می‌گذارد. برای برخی از تریدرها، مانند کسانی که با دید بلندمدت (هولدینگ) به معاملات می‌پردازند یا به جمع‌آوری ارزهای دیجیتال می‌پردازند، مدت زمان و سرعت انجام تراکنش‌ها اهمیت زیادی ندارد. اما برای افرادی که از معاملات با فرکانس بالا (HFT) یا تریدرهای روزانه استفاده می‌کنند، این موضوع بسیار حائز اهمیت است. به همین دلیل، این افراد به دنبال پلتفرم‌های سریعتر و بهتری هستند تا تاخیر کمتری در ثبت سفارشات خود تجربه کنند.
سرعت اینترنتی که یک تریدر برای انجام معاملات خود استفاده می‌کند، یکی از نکات حائز اهمیت است که باید به آن توجه کرد. صرافی‌های ارز دیجیتال با سرعت بالا و تاخیر کم، به محض دریافت تراکنش‌ها و سفارشات، آنها را پردازش می‌کنند. بنابراین، سرعت اینترنتی یکی از عوامل تأثیرگذار و حیاتی در این زمینه است.
نظرات کاربران